Финансовая устойчивость растет, а кредитование падает

932 просмотров
0
Сергей ЗЕЛЕПУХИН
Понедельник, 19 Мар 2018, 16:00

Знаковым событием для казахстанских БВУ стало решение Moody’s Investors Service изменить прогноз по банковской системе Казахстана на «стабильный»

Процессы консолидации в банковском секторе и его господдержка более чем на 3 трлн тенге в прошлом году повысили финансовую устойчивость банковской системы Казахстана. Однако говорить, что теперь банки второго уровня (БВУ) смогут быстро выйти из состояния «зомби» и начать активно наращивать кредитование экономики, пока преждевременно, уверен аналитик КазТАГ.

Читайте также
Виртуальная стабильность Келимбетова-Акишева

Стабильности – больше, зато кредитов - меньше

Знаковым событием на прошлой неделе для казахстанских БВУ стало решение Moody’s Investors Service изменить прогноз по банковской системе Казахстана на «стабильный».

Знаковым его можно считать уже потому, что начиная с кризисного 2008 года, прогнозная оценка по казахстанской банковской системе от одного из трех ведущих международных рейтинговых агентств оставалась неизменно «негативной».

Свое решение в Moody’s объяснили оказанием отдельным банкам финансовой поддержки со стороны государства.

«Существенная финансовая помощь со стороны государства в 2017 году помогла в значительной степени ликвидировать нехватку капитала в банковской системе Казахстана и обусловила изменение прогноза по банковскому сектору на «стабильный» на ближайшие 12-18 месяцев», - указывалось в сообщении агентства.

По мнению аналитиков Moody’s, господдержка банков должна привести к улучшению качества банковских активов после резкого роста доли проблемных кредитов в течение прошлого года, а также помочь вернуться к прибыльности.

И действительно, масштабная программа Национального банка РК (НБРК) по повышению финансовой устойчивости банковского сектора оказалась для отдельных казахстанских БВУ спасительной инъекцией.

Но в то же время она не смогла стать мощным стимулом для роста кредитования экономики, как того ожидал и добивался регулятор. Кстати, на это также обратили внимание в Moody’s.

«Низкий уровень кредитоспособности, сохраняющийся у отдельных банков, остается риском для системы», - предупредил вице-президент - старший аналитик агентства Семен ИСАКОВ.

То, что это так, указывают данные регулятора по кредитованию банковского сектора в январе. В этом месяце наблюдалось сокращение кредитов экономике на 1,3%, а без учета укрепления тенге - на 0,6%. При этом займы юридическим лицам уменьшились на 1,7%, а физлицам - на 0,4%.

Читайте также
Данияр Акишев долго не продержится

Причем, согласно информации НБРК, сокращение кредитных портфелей в январе наблюдалось почти у всех банков.

На фоне снижения кредитования произошло ухудшение качества кредитов - доля займов с просроченной задолженностью, превышающей 90 дней, увеличилась по сектору на 0,5% и достигла 9,8%.

Примечательно, что это происходило на фоне неплохих макроэкономических показателей: инфляция в январе, согласно информации статкома министерства национальной экономики, составила 0,6%, а рост ВВП оказался на уровне 4%.

Ставка преткновения

Главными причинами негативной ситуации с кредитованием остаются две: по-прежнему высокая стоимость кредитов из-за высокой базовой ставки НБРК и небольшого количества источников фондирования, а также отсутствие качественных инвестиционных проектов в экономике.

Поэтому до тех пор, пока стоимость ресурсов Нацбанка для БВУ остается высокой, ждать существенного роста выдачи новых кредитов не приходится. И даже несмотря на то, что регулятор в начале марта пошел на очередное понижение базовой ставки, снизив ее до 9,5%, ее уровень по-прежнему не позволяет сделать банковские кредиты более доступными для реального сектора.

В частности, такого мнения придерживаются в инвестиционной компании АО «Halyk Finance».

«Реальные ставки для бизнеса находятся на избыточно высоких уровнях, к примеру, по итогам прошлого года реальная ставка по кредитам (номинальная ставка по корпоративным кредитам минус инфляция) в Казахстане находилась на уровне 6%, в то время как в Узбекистане, на Украине - в пределах 3-3,6%, выше ставки были только в России», - отмечают аналитики инвесткомпании.

Однако в то же время в АО «Halyk Finance» считают, что Нацбанк продолжит «активно снижать базовую ставку».

«Это снизит доходность инструментов изъятия ликвидности, что будет способствовать росту коммерческого кредитования банков. На конец текущего года мы видим уровень базовой ставки НБРК на уровне 8-8,5%», - прогнозируют в инвесткомпании.

Читайте также
МММ по-казахски, или Что останется будущему поколению

Впрочем, даже если прогноз аналитиков АО «Halyk Finance» сбудется и регулятор продолжит смягчать монетарную политику, то вряд ли стоит ждать взрывного роста кредитования реального сектора экономики со стороны банков, поскольку базовую ставку на уровне 8-8,5% нельзя назвать низкой.

Поэтому и конечная стоимость кредитов для бизнеса по-прежнему останется на высоком уровне.

А если при этом инфляция продолжит замедляться, то в условиях отсутствия качественных инвестпроектов в экономике привлекательность нот НБРК для банков по-прежнему останется высокой, что будет ограничивать доступ к банковской ликвидности реального сектора.

Аналогичного мнения придерживаются аналитики Moody’s. При этом они считают, что негативно на кредитование будут влиять и темпы роста ВВП.   

«Высокие процентные ставки и ограниченные темпы восстановления экономики Казахстана окажут сдерживающее влияние на темпы роста кредитования. Экономика будет расти на 3-4% в 2018-2019 годах, при этом основной вклад в рост экономики внесут экспортеры нефти, которые не пользуются банковскими кредитами напрямую. В условиях слабого экономического роста высокие процентные ставки делают банковские кредиты непривлекательными для компаний», - считают в рейтинговом агентстве.

Ипотечный помощник

Однако ситуация с кредитованием может измениться кардинальным образом после запуска Нацбанком по инициативе главы государства новой ипотечной программы «7-20-25. Новые возможности приобретения жилья для каждой семьи».

Читайте также
Бакытжан Сагинтаев назначил ответственных за ипотечную программу "7-20-25"

Как сообщил глава финрегулятора Данияр АКИШЕВ, она будет осуществляться в 4 этапа.

«При реализации первого этапа необходимо восстановить механизм секьюритизации ипотечных кредитов, максимально задействовав возможности банков и фондового рынка. Уже в ближайшее время правление Национального банка рассмотрит вопрос создания 100%-ной дочерней специальной компании – оператора программы. Капитал новой компании будет сформирован за счет средств Национального банка.

Капитал необходим компании для привлечения средств с финансового рынка на рыночных условиях на выкуп новых ипотечных кредитов, предоставленных банками по формуле «7-20-25». Это и есть механизм секьюритизации», - сказал он на заседании правительства 13 марта.

Второй этап, по его словам, подразумевает признание этой компании финансовым агентством для эффективной реализации программы.

«Это означает, что для облигаций компании будет такое же налогообложение, как для государственных ценных бумаг. Необходимые законодательные поправки Национальный банк направит на рассмотрение в правительство уже в марте», - пояснил Д.Акишев.

Третий этап, по его словам, заключается в том, что новые возможности жилищной инициативы станут «беспрецедентным шагом государства» по предоставлению льготной ипотеки. 

«Но программа не должна давать повода для иждивенчества. Финансовые условия программы требуют платежеспособности будущих заемщиков. В программе сможет принять участие гражданин Казахстана, имеющий официальный доход. Критерии сейчас отрабатываются с банками. Например, при стоимости жилья в размере Т7 млн ежемесячный платеж составит не более Т50 тыс., что в целом приемлемо для большинства работающих казахстанцев. Не исключается дифференциация стоимости жилья по крупным городам и регионам, так как стоимость жилья различна», - сказал Д. Акишев.

Читайте также
Слям Ахметов: Нужно отказаться от помощи "дырявым" банкам

И, наконец, четвертый этап, по его информации, будет заключаться в том, что льготные ипотечные кредиты должны быть «полностью обеспеченными и абсолютно возвратными».

«Потребуется пересмотреть некоторые нормы, введенные в последние годы, которые сделали ипотечное кредитование не привлекательным. Национальный банк также направит на рассмотрение в правительство необходимые законодательные поправки», - сообщил глава НБРК.

При этом он подчеркнул, что обозначенные параметры программы пока остаются предварительными и еще будут обсуждаться с заинтересованными государственными органами и банками.

Напомним, что новая программа предполагает выдачу ипотечных займов под 7% годовых, предоставление банку заемщиком при получении ипотечного займа 20% от стоимости приобретаемого жилья и срок кредитования 25 лет. Отсюда и название программы - «7-20-25».

Несмотря на то, что новая ипотечная программа еще полностью не проработана и далека от стадии реализации, однако даже ее предварительные параметры, с одной стороны, говорят о том, что в перспективе именно она может стать мощным импульсом для роста кредитования банками.

Но как окажется на самом деле – покажет время.

Читайте также
Страна в залоге

С другой стороны, новая ипотечная инициатива указывает на то, что роль государства и государственного фондирования в банковском секторе продолжит увеличиваться, тогда как БВУ все больше будут вынуждены надеяться на государственную помощь и финансирование для поддержания своего бизнеса на плаву.

Все это свидетельствует о том, что банки чем дальше, тем больше перестают быть самостоятельными и активными финансовыми посредниками в экономике.

Стоит ли говорить, что это верный путь к падению качества предоставляемых услуг, злоупотреблениям и застою, тем более на фоне усиления монополистических тенденций в банковской системе?

Источник: КазТАГ.

Комментарии отключены!

Но вы можете оставить свой комментарий и почитать мнения других читателей об этой публикации на нашей странице в Facebook.

Регистрация для комментариев



Вам отправлен СМС код для подтверждения регистрации.




Загрузка...
журналист
- Мне кажется, новости про то, что депутат предлагает закрыть все библиотеки и про то, что казахстанский академик разработал новый, 13-месячный календарь, как-то неуловимо связаны.
Социализм – муэрте
Почему в Казахстане не уважают право собственности
Два мира – два шатыра
Многие события в стране происходят в качестве компенсации морального вреда обиженному населению
К Алику Шпекбаеву появились вопросы
В итогах конкурса на антикоррупционную экспертизу нормативных актов за 1,6 млрд тенге возникли сомнения
Акимом Экибастуза стал самый невезучий руководитель
Чем бы ранее ни руководил новый аким Экибастуза Ардак Кантарбаев, ему всегда отчаянно не везло на подчинённых
Возвращение на Тенгиз
Мобилизация рабочих ТШО поможет избежать голодных бунтов
Верховный суд Казахстана рассмотрит "туалетное дело"
Жильцы несчастного дома отказываются сносить свои уборные. Даже несмотря на то, что на них могут возбудить уголовные дела
Легко ли быть кредитором
Люди в погонах активно включаются в хозяйственные споры граждан
Как Банк России спасает рубль
Один из внешних прессингов на тенге должен смягчиться
Америка сегодня: предчувствие Гражданской войны
В американских протестах (на самом деле, погромах и мародёрстве) есть радикальное отличие от протестов в Европе
Счастливый человек из АЛЖИРа
Михаил Зельцер отметил свой 90-летний юбилей
О власти
Мы разучились уважать власть. А власть перестала быть профессиональной
Работа над ошибками
Я вспомнила случай в своей экскурсоводческой практике, когда к нам на экскурсию собралась дама с костылём, которая спросила - а будет ли её присутствие уместно в компании "нормальных" людей
Кому PZD, а кому и IOB
Буквы серии в автомобильных номерах дают широкое поле для фантазии
Насколько Казахстану доступны современные технологии
Они нужны, но для их доступности мало, что делается
Выучить казахский язык. Часть 21
На Ratel.kz - автор самоучителя "Ситуативный казахский" с собственной методикой изучения государственного языка
Ещё четыре года смога в Алматы
Зато все усилия были направлены на борьбу с частным транспортом, бордюризацию, обрусчаткование, опарковывание и велосипедизацию
Мой монохромный друг
Вот и пришло время высказаться на тему расизма. Укатали сивку крутые горки. Сколько верёвочке ни виться… Пришла беда – отворяй ворота
Ключи
Назгуль достала из шкафа с кружевным бельём упаковку с таблетками и проглотила без воды две штуки
Бывают случаи
Однажды в девяностых…
Когда родители - предатели
Это взрослое поколение, которое учит нас как жить
Пора признать голод 30-х годов в Казахстане геноцидом
Целая нация чуть не погибла из-за коллективизации
Социализм – муэрте
- Автор прав! Казахстану, также как Беларуси и Украине, нужна реформа судебной и избирательной системы. Судьи должны избираться, как в западных странах, а на назначаться лидером исполнительной ветви власти. Еще 250 лет назад Шарль Луи Монтескьё писал в книге "Дух законов", что судебная ветвь власти должна быть независимой от исполнительной ветви власти, чтобы судьи судили по закону, а не по указанию чиновников - которые могут уволить судью...
Пенсионный калькулятор: сколько денег вы сможете забрать из ЕНПФ
- Почему так не справедливо!! Кто нуждается он не получить накопительный, Хотя маленький часть, Я САМА ЛИчно нуждаюсь, надеялась получу, кредит заплачу!!Потребительский кредит брала, на квартиру купить, а теперь из за карантина еле как живем и платим, залезли еще в долг!! У кого Большие зарплата и так не нуждается!!
Пенсионный калькулятор: сколько денег вы сможете забрать из ЕНПФ
- Какую сумму я могу получить? От редакции: https://ratel.kz/raw/pensionnyj_kalkuljator_skolko_deneg_vy_smozhete_zabrat_iz_enpf
Пенсионный калькулятор: сколько денег вы сможете забрать из ЕНПФ
- Қанша акша алуға болады От редакции:БЖЗҚ-дағы өз жинағыңызды қалай тексеруге және оның қанша бөлігін алуға болады. Сiлтеме - https://ratel.kz/raw/bzhz_day_z_zhinayyzdy_alaj_tekseruge_zhne_ony_ansha_bligin_alua_bolady
Неэффективные приоритеты чиновников
- Я не против спорта, но пусть спортсмены живут за свой счёт. Пусть собирают огромные стадионы зрителей как "Барселона", "Реал", "Челси" и сами зарабатывают себе на жизнь. Почему они в нашей стране должны жить за счёт пенсионеров, учителей, врачей.
В Минэкологии РК составили карту загрязнения городов Казахстана
- В Павлодаре низкий уровень загрязнения??? Тот, кто эту карту составлял, хоть раз там был?